中国正迈入老龄化社会，生育率低、人口结构老化、社保制度滞后已成未来发展的重大隐患。中国现有有60岁以上老年人1.78亿，到本世纪中叶将迎来老龄化高峰，老年人口预计达4.87亿，占总人口的比重达35%，中国社会即将进“银发社会”而现在养老的经济模式主要有子女赡养、退休金、社保金以及养老的商业保险等，最近一段时间逐渐兴起“年轻贷款买房，老年将房屋抵押给银行或保险公司，由上述机构支付养老费用，晚年衣食无忧的以房养老。”
以房养老，对于中国人来说，可能相对陌生一些，它属于舶来品，上世纪八十年代，美国以一种“倒按揭”的形式，由房屋产权拥有者把房子抵押给银行、保险公司等金融机构，后者在综合评述后，每月给房主发放固定资金。房主去世后，其房产出售，所得用来偿还贷款本息，其升值部分归抵押权人所有。这种模式在加拿大、美国等国家已经成熟，并且有很好的发展。现在中国也开始将这种模式在部分城市做试点，那中国的国情适不适合以房养老呢，其道路又在何方呢?
第一、试用人群曲高和寡
今年7月1日，中国保监会发布，在北京、上海、广州、武汉四个城市实行，对于以房养老来说，其要求为年满60周岁，且有房屋产权，这个房屋也得具有一定是的升值空间，也就是说房屋的地段、大小等方面都得合适，种种要求符合条件，才符合以房养老的条件。虽然中国现在已经发展成为世界第二大经济体，但是基数过大，因此人均GDP占中下游的水平，在目前养老产业道路还属于不是很明朗说的情况下，国内企业不约而同的将养老产业选择了“高端”路线，有投资者做过调研，中国家庭年收入超过150万的老年人口为1020万，也就是说，仅有5.1%的老年人可以满足这种高端定位，但是换一种说法，收入高的老年人他还会担心自己的养老问题吗?
第二、政策不明朗，70年产权到期后归谁
以房养老大多都是老年人，这些老人年年轻时买的房子，等到年迈的时候讲房子抵押，商品房的使用年限大多已经不多，如果再发生国有土地使用权依法提前收回，根据“房随地走”的原则，建造在土地上的房屋不属于个人，这样对于保险公司还是个人来说都会带来很大的损失。
第三、房价的波动性影响以房养老
以房养老是以房子为基础的，但是房价的高度的波动性是影响以房养老交易双方博弈的重要因素。如果房价上涨，扣除贷款额、各种费用后还有剩余，则剩余归借款人或其继承人。借款人可以充分享受房价上涨的好处。但是如果房价下跌，贷款额大于房价，金融机构面临的风险很大。在发达国家，按揭养老有成熟的运作方式。特别是对房产评估环节，有中立的权威专业评估机构负责房屋价值的评估，既能照顾到老人的利益，也能保证金融机构的合理收益。如果出现房价波动，还有一种由政府主导的保险机构或市场化保险公司来分担风险。
第四、“养儿防老”是主流观念
“养儿防老”的观念一直还在影响着这一代老人。将自己居住多年的房产抵押给养老院，不给子女，许多老人和年轻人还难以接受。在当前经济还不怎么发达、贫富差距还比较大的情况下，许多老百姓辛苦一辈子也难以攒下一套房子，到老了，却又不得不将房子抵押给银行，以贷款养老，这怎么都让人感觉银行似乎在“抢钱”。有评论者指出，“以房养老”折射出的是中低收入群体深深的无奈，养儿就是防老，我认为主要是社会的大环境的重压，每个人可能都不能应付这个社会，但是我们的专家学者总是让新一代适应社会，没有办法。
以房养老对于中国来说，还属于试点阶段，一些政策制度还没有具体的实行，在国外，以房养老这一政策也是经过5~10年的发展，才逐步走向成熟。在未来的10年的时间里，市场上的养老地产会有一些更具体的运营模式，政府政策会更明朗，大家对于这种新型的养老理念会更加的成熟。
